大摩品质生活：关于旗下部分基金可参与科创板股票投资及相关风险揭示的公告查看PDF公告
摩根士丹利华鑫基金管理有限公司 关于旗下部分基金可参与科创板股票投资及相关风险揭示的公告 根据相关法律法规规定和基金合同约定，摩根士丹利华鑫基金管理有限 公司（以下简称“本公司”）旗下部分基金可参与科创板股票投资，现将有关 情况及相关风险揭示如下：
一、情况说明 1、科创板上市的股票是国内依法发行上市的股票，属于《基金法》第七十 二条第一项规定的“上市交易的股票”。 2、本公司旗下部分基金（名单详见附件）的基金合同规定的投资范围中包 括国内依法发行上市的股票，且投资科创板股票符合上述基金基金合同所约定 的投资目标、投资策略、投资范围、资产配置比例、风险收益特征和相关风险 控制指标。 基金管理人将根据审慎原则参与科创板股票投资，并做好风险管理工作。
二、风险提示 基金投资科创板可能面临科创板机制下因投资标的、市场制度以及交易规 则等差异带来的特有风险，基金可根据投资策略需要或市场环境的变化，选择 将部分基金资产投资于科创板或选择不将基金资产投资于科创板，基金资产并 非必然投资于科创板。 基金投资科创板股票具有以下投资风险，敬请投资者特别关注： 1、流动性风险： 1）科创板投资者门槛较高，流动性可能弱于其他市场板块，若机构投资 者在特定阶段对科创板个股形成一致性预期，存在基金持有股票无法成交的风 险。 2）科创板可能采用摇号抽签方式对于参与网下申购中签的账户进行获配 股份的一定时间内的锁定机制，基金若参与科创板新股的网下申购，可能存在 获配股份锁定期内无法交易的风险。 2、退市风险：科创板退市的标准、程序和执行更为严格，主要包括：退 市情形更多，新增市值低于规定标准、信息披露或者规范运作存在重大缺陷导 1致退市的情形；退市时间更短，科创板取消了暂停上市和恢复上市制度；执行 标准更严，明显丧失持续经营能力且仅依赖与主业无关的贸易或者不具备商业 实质的关联交易维持收入的上市公司可能会被退市。上述因素使科创板上市企 业退市风险更大，从而可能给基金净值带来不利影响或损失。 3、发行定价风险：科创板新股发行价格、规模、节奏等坚持市场化导向， 询价、定价、配售等环节由机构投资者主导。科创板新股发行采用向证券公司、 基金公司等七类专业机构投资者询价定价方式，个人投资者无法直接参与发行 定价。同时，因科创板上市公司普遍具有技术新、前景不确定、业绩波动大、 风险高等特征，市场可比公司较少，传统估值方法可能不适用。上述因素可能 造成科创板股票发行定价难度较大，股票上市后可能存在股价波动的风险，从 而引发基金净值波动的风险。 4、交易价格波动风险:科创板股票竞价交易设置较宽的涨跌幅限制，首次 公开发行上市的股票，上市后的前5个交易日不设涨跌幅限制，其后涨跌幅限 制为20%，较宽的涨跌幅限制可能使得股票价格产生较大波动，从而导致基金 净值出现较大波动的风险。 5、异常交易停牌风险:科创板股票交易盘中临时停牌情形和严重异常波动 股票核查制度与上交所主板市场规定不同，基金可能承担由此造成的无法交易 相关股票的风险。 6、系统性风险：科创板企业均为市场认可度较高的科技创新企业，在企 业经营及盈利模式上存在趋同，所以科创板个股相关性较高，市场表现不佳时， 系统性风险将更为显著。 7、上市公司经营风险 1）科创板上市公司所处行业和业务往往具有研发投入规模大、盈利周期 长、技术更迭快、风险高以及严重依赖核心项目、核心技术人员、少数供应商 等特点，公司上市后的持续创新能力、主营业务发展的可持续性、公司收入及 盈利水平等仍具有较大不确定性。 2）科创板上市公司可能存在首次公开发行前最近3个会计年度未能连续盈 利、公开发行并上市时尚未盈利、有累计未弥补亏损等情形，可能存在上市后 仍无法盈利、持续亏损、无法进行利润分配等情形。 2基金在追求科创板上市公司带来收益的同时，需承受相关公司带来的风险， 基金投资于科创板上市公司面临无法盈利甚至可能导致较大亏损的风险。 8、表决权差异风险：科创板制度允许上市公司设置表决权差异安排。上市 公司可能根据此项安排，存在控制权相对集中，以及因每一特别表决权股份拥 有的表决权数量大于每一普通股份拥有的表决权数量等情形，而使基金作为普 通投资者的表决权利受到限制。 9、股权激励风险：科创板上市公司的股权激励制度相对于主板上市公司更 为灵活，包括股权激励计划所涉及的股票比例上限和对象有所扩大、价格条款 更为灵活、实施方式更为便利。实施该等股权激励制度安排可能导致公司实际 上市交易的股票数量超过首次公开发行时的数量，从而使基金面临相关风险。 10、境外企业风险：符合相关规定的红筹企业发行的股票可以在科创板上 市。红筹企业在境外注册，可能采用协议控制架构，在信息披露、分红派息等 方面可能与境内上市公司存在差异。红筹公司注册地、境外上市地等地法律法 规对当地投资者提供的保护，可能与境内法律为境内投资者提供的保护存在差 异。基金若投资于科创板上市的红筹企业，可能面临相关风险。 11、存托凭证风险：符合相关规定的红筹企业发行的存托凭证可以在科创 板上市。存托凭证由存托人签发、以境外证券为基础在中国境内发行，代表境 外基础证券权益。红筹公司存托凭证持有人实际享有的权益与境外基础证券持 有人的权益虽然基本相当，但并不能等同于直接持有境外基础证券。基金若投 资于科创板上市的存托凭证，可能面临相关风险。 12、政策风险：国家对高新技术产业扶持力度及重视程度的变化会对科创 板企业带来较大影响，国际经济形势变化对战略新兴产业及科创板个股也会带 来政策影响。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产，但不 保证基金一定盈利，也不保证最低收益。投资人应认真阅读拟投资基金的《基 金合同》、《招募说明书》等法律文件，了解所投资基金的风险收益特征，并 根据自身情况购买与风险承受能力相匹配的产品。 3特此公告。 附件：可投资科创板股票的证券投资基金列表 摩根士丹利华鑫基金管理有限公司
二○一九年六月二十一日 附件：可投资科创板股票的证券投资基金列表 1. 摩根士丹利华鑫基础行业证券投资基金（基金代码：233001） 2. 摩根士丹利华鑫资源优选混合型证券投资基金(LOF) （基金代码：163302） 3. 摩根士丹利华鑫领先优势混合型证券投资基金（基金代码：233006） 4. 摩根士丹利华鑫卓越成长混合型证券投资基金（基金代码：233007） 5. 摩根士丹利华鑫消费领航混合型证券投资基金（基金代码：233008） 6. 摩根士丹利华鑫多因子精选策略混合型证券投资基金（基金代码：233009） 7. 摩根士丹利华鑫深证300指数增强型证券投资基金（基金代码：233010） 8. 摩根士丹利华鑫主题优选混合型证券投资基金（基金代码：233011） 9. 摩根士丹利华鑫量化配置混合型证券投资基金（基金代码：233015） 10. 摩根士丹利华鑫品质生活精选股票型证券投资基金（基金代码：000309） 11. 摩根士丹利华鑫进取优选股票型证券投资基金（基金代码：000594） 12. 摩根士丹利华鑫量化多策略股票型证券投资基金（基金代码：001291） 13. 摩根士丹利华鑫新机遇灵活配置混合型证券投资基金（基金代码：001348） 14. 摩根士丹利华鑫健康产业混合型证券投资基金（基金代码：002708） 15. 摩根士丹利华鑫万众创新灵活配置混合型证券投资基金（基金代码：002885） 416. 摩根士丹利华鑫新趋势灵活配置混合型证券投资基金（基金代码：001738） 17. 摩根士丹利华鑫科技领先灵活配置混合型证券投资基金（基金代码：002707） 5
