基金季报 > 正文

兴银长盈三个月定期开放债券型证券投资基金2022年第一季度报告

兴银长盈三个月定期开放债券型证券投资基金 2022 年第 1 季度报告 2022 年 03 月 31 日 基金管理人:兴银基金管理有限责任公司 基金托管人:兴业银行股份有限公司 报告送出日期:2022 年 04 月 22 日 兴银长盈三个月定期开放债券型证券投资基金 2022 年第 1 季度报告 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导 性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带 责任。 基金托管人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2022年4月2 1日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复 核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但 不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险， 投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2022年1月1日起至3月31日止。 §2 基金产品概况 基金简称 兴银长盈定开债 基金主代码 004123 基金运作方式 契约型定期开放式 基金合同生效日 2017 年 03 月 15 日 报告期末基金份额总额 597,801,907.38 份 在严格控制风险和保持资产流动性的基础 投资目标 上，通过积极主动的投资管理，力争实现基 金资产的长期稳健增值。 本基金以中长期利率趋势分析为基础，结合 经济周期、宏观政策方向及收益率曲线分 析，自上而下决定资产配置及组合久期，并 投资策略 依据内部信用评级系统，深入挖掘价值被低 估的标的券种，实施积极的债券投资组合管 理，以获取较高的债券组合投资收益。 业绩比较基准 中债综合全价（总值）指数收益率 本基金是债券型基金，属于证券投资基金中 的较低风险品种，长期预期风险收益水平低 风险收益特征 于股票型基金、混合型基金，高于货币市场 基金。 基金管理人 兴银基金管理有限责任公司 基金托管人 兴业银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期（2022 年 01 月 01 日-2022 年 03 月 31 日） 第 2 页，共 9 页 兴银长盈三个月定期开放债券型证券投资基金 2022 年第 1 季度报告 1.本期已实现收益 5,359,358.02 2.本期利润 3,938,104.05 3.加权平均基金份额本期利润 0.0064 4.期末基金资产净值 601,338,339.23 5.期末基金份额净值 1.0059 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收 益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平 要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 业绩比较 业绩比较基 净值增长率 净值增长率 阶段 基准收益 准收益率标 ①-③ ②-④ ① 标准差② 率③ 准差④ 过去三个月 0.61% 0.04% 0.09% 0.06% 0.52% -0.02% 过去六个月 1.89% 0.04% 0.69% 0.06% 1.20% -0.02% 过去一年 4.47% 0.03% 1.99% 0.05% 2.48% -0.02% 过去三年 11.43% 0.05% 2.98% 0.07% 8.45% -0.02% 过去五年 23.21% 0.05% 6.07% 0.07% 17.14% -0.02% 自基金合同 23.43% 0.05% 6.16% 0.07% 17.27% -0.02% 生效起至今 注：1、本基金成立于 2017 年 3 月 15 日；2、比较基准：中债综合全价（总值）指数收益率。 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收益率变动的比较 注：1、本基金成立于 2017 年 3 月 15 日；2、比较基准：中债综合全价（总值）指数收益率。 第 3 页，共 9 页 兴银长盈三个月定期开放债券型证券投资基金 2022 年第 1 季度报告 3.3 其他指标 注：无。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 任本基金的基 证 金经理期限 券 从 姓名 职务 说明 任职 离任 业 日期 日期 年 限 硕士研究生，特许金融分析 师（CFA）。曾任职于华福证 本基金的基金经理、公 券有限责任公司投资自营部 司副总经理兼固定收益 和资产管理总部，从事宏观 2021- 14 洪木妹 部总经理及固定收益部 - 经济研究和投资工作，现任 11-11 年 下设二级部门公募投资 兴银基金副总经理，兼任固 部负责人。 定收益部总经理及固定收益 部下设二级部门公募投资部 负责人、基金经理。 硕士研究生。历任兴银基金 2020- 管理有限责任公司债券研究 陶国峰 本基金的基金经理 - 6年 01-08 员、专户投资经理。现任兴 银基金固定收益部基金经理 注：1、此处的任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告载明日期。 陈博亮先生曾为本基金的首任基金经理，任职日期为基金合同生效日至 2020 年 1 月 21 日； 陶国峰先生为本基金的基金经理，任职日期为 2020 年 1 月 8 日； 洪木妹女士为本基金的基金经理，任职日期为 2021 年 11 月 11 日。 2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 注：无。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法 规的规定，基金合同、招募说明书等基金法律文件的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则 管理和运用基金资产，在控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益，不存在违法 违规或损害基金持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本报告期内，本基金管理人按照法律法规关于公平交易的相关规定，严格执行公司公平 交易管理制度，加强了对所管理的不同投资组合同向交易价差的分析，确保公司管理的不同 投资组合在授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动和环节得到公 第 4 页，共 9 页 兴银长盈三个月定期开放债券型证券投资基金 2022 年第 1 季度报告 平对待。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本基金管理人制定了异常交易监控管理的制度，并根据法律法规及监管规定结合实践予 以修订完善。本报告期内，未发现可能导致不公平交易和利益输送的异常交易情况。 4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析 一季度债券市场呈现宽幅震荡走势，1 月份 MLF 利率下调叠加央行表态货币政策工具要 充分发力、靠前发力，市场对宽货币预期明显，利率在 1 月份明显下行。春节之后，随着公 布的 1 月份社融数据大超预期，宽信用预期渐起，债券市场开始明显调整。直到 3 月份公布 2 月份社融数据不及预期之时，债券市场才开始有所企稳，债券市场利率在 3 月份重回下行 走势。从一季度公布的经济数据、社融数据来看，经济总体还是面临下行压力。中央对于 2022 年经济形势的判断是准确的，稳中求进的总基调不会改变。单独一个月的数据超预期或者不 及预期，并不能作为判断利率中长期走势的依据。组合在报告期内采取了“不追涨、不杀跌” 的策略，从各类资产的相对性价比角度选择买卖时点。同时利用宽松的资金面环境，维持了 较高的杠杆水平。为组合获取稳健收益。 4.5 报告期内基金的业绩表现 截至报告期末兴银长盈定开债基金份额净值为 1.0059 元，本报告期内，基金份额净值 增长率为 0.61%，同期业绩比较基准收益率为 0.09%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 本基金本报告期内未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金 资产净值低于五千万元的情形。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 占基金总资产的比例 序号 项目 金额(元) （%） 1 权益投资 - - 其中：股票 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 810,436,206.13 99.61 其中：债券 810,436,206.13 99.61 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买 - - 入返售金融资产 7 银行存款和结算备付金 2,921,338.82 0.36 合计 8 其他资产 218,702.23 0.03 9 合计 813,576,247.18 100.00 第 5 页，共 9 页 兴银长盈三个月定期开放债券型证券投资基金 2022 年第 1 季度报告 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 注：本基金本报告期末未持有股票。 5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注：本基金本报告期末未持有港股通投资股票。 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 注：本基金本报告期末未持有股票。 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 占基金资产净值比例 序号 债券品种 公允价值(元) (％) 1 国家债券 10,222,281.77 1.70 2 央行票据 - - 3 金融债券 193,693,686.5 32.21 8 其中：政策性金融债 - - 4 企业债券 211,891,712.8 35.24 6 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 394,628,524.9 65.63 2 7 可转债（可交换债） - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 810,436,206.1 134.77 3 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 占基金资产净 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元) 值比例(%) 1 102000791 20 甘交建 600,000 61,257,205.48 10.19 MTN001BC(品 种一) 2 1980211 19 云建投债 500,000 51,650,750.68 8.59 01 3 1922043 19 工银投资 500,000 50,954,739.73 8.47 债 04 4 102000172 20 云投 500,000 48,094,136.99 8.00 MTN001 5 102000291 20 港兴港投 500,000 47,631,071.23 7.92 MTN002 第 6 页，共 9 页 兴银长盈三个月定期开放债券型证券投资基金 2022 年第 1 季度报告 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券 投资明细 注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明 细 注：本基金本报告期末未持有贵金属。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注：本基金本报告期末未持有权证。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 无。 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.10.1 本期国债期货投资政策 本基金在本报告期内未参与国债期货投资。 5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 注：本基金本报告期内未参与国债期货投资。 5.10.3 本期国债期货投资评价 本基金本报告期内未参与国债期货投资。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到监管部门立案调查或报 告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形说明 报告期内，未发现本基金投资的前十名证券的发行主体本期出现被监管部门立案调查， 或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 5.11.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明 本基金未进行股票投资，不存在前十名股票超出基金合同规定的备选股票库的情形。 5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 20,890.75 2 应收证券清算款 197,811.48 3 应收股利 - 4 应收利息 - 5 应收申购款 - 6 其他应收款 - 7 其他 - 8 合计 218,702.23 第 7 页，共 9 页 兴银长盈三个月定期开放债券型证券投资基金 2022 年第 1 季度报告 5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注：本基金本报告期末未持有股票。 5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 报告期期初基金份额总额 1,000,236,320.31 报告期期间基金总申购份额 67,699.16 减：报告期期间基金总赎回份额 402,502,112.09 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少 - 以“-”填列） 报告期期末基金份额总额 597,801,907.38 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 注：本基金本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 注：本基金本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 投 报告期末持有基金 报告期内持有基金份额变化情况 资 情况 者 持有基金份额比例达 序 期初份 申购份 赎回份 持有份 份额占 类 到或者超过 20%的时间 号 额 额 额 额 比 别 区间 1,000,0 机 402,500 597,500 1 20220101-20220331 00,000. 0 99.95% 构 ,000.00 ,000.00 00 产品特有风险 （1）赎回申请延缓支付的风险 上述高占比投资者大额赎回时易构成本基金巨额赎回，中小投资者可能面临小额赎 回申请也需要与该等投资者按同比例延缓支付的风险。 （2）基金净值大幅波动的风险 上述高占比投资者大额赎回时，基金管理人进行基金财产变现可能会对基金资产净 值造成较大波动。 （3）基金规模过小导致的风险 第 8 页，共 9 页 兴银长盈三个月定期开放债券型证券投资基金 2022 年第 1 季度报告 上述高占比投资者赎回后，可能导致基金规模过小。基金可能面临投资银行间债 券、交易所债券时交易困难的情形，实现基金投资目标存在一定的不确定性。 8.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1.中国证监会准予基金募集注册的文件 2.《兴银长盈半年定期开放债券型证券投资基金基金合同》 3.《兴银长盈半年定期开放债券型证券投资基金招募说明书》 4.《兴银长盈半年定期开放债券型证券投资基金托管协议》 5.经中国证监会备案的兴银长盈半年定期开放债券型证券投资基金基金份额持有人大 会决议文件 6.《兴银长盈三个月定期开放债券型证券投资基金基金合同》 7.《兴银长盈三个月定期开放债券型证券投资基金托管协议》 8.《兴银长盈三个月定期开放债券型证券投资基金招募说明书》 9.基金管理人业务资格批件、营业执照 10.报告期内在指定信息披露媒体上公开披露的各项公告 9.2 存放地点 基金管理人处、基金托管人处。 9.3 查阅方式 投资者可登录基金管理人网站查阅，或在营业时间内至基金管理人或基金托管人的办公 场所免费查阅。投资者对本报告书如有疑问，可拨打客服电话（40000-96326）咨询本基金 管理人。 兴银基金管理有限责任公司 二〇二二年四月二十二日 第 9 页，共 9 页