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汇添富鑫利定期开放债券型发起式证券投资基金2021年第4季度报告

汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 汇添富鑫利定期开放债券型发起式证券投资 基金 2021 年第 4 季度报告 2021 年 12 月 31 日 基金管理人：汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 送出日期：2022 年 01 月 24 日 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 §1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗 漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2022 年 1 月 20 日复 核了本报告中的财务指标、净值表现、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定 盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅 读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2021 年 10 月 01 日起至 2021 年 12 月 31 日止。 §2 基金产品概况 2.1 基金基本情况 基金简称 汇添富鑫利定开债 基金主代 003532 码 基金运作 契约型开放式 方式 基金合同 2019 年 01 月 16 日 生效日 报告期末 基金份额 1,016,834,265.71 总额(份) 在追求本金安全的基础上，本基金力争创造超越业绩比较基准的较高稳健收 投资目标 益。 本基金将密切关注债券市场的运行状况与风险收益特征，分析宏观经济运行 状况和金融市场运行趋势，自上而下决定类属资产配置及组合久期，并依据 内部信用评级系统，深入挖掘价值被低估的标的券种。本基金采取的投资策 投资策略 略主要包括类属资产配置策略、利率策略、信用策略等。在谨慎投资的基础 上，力争实现组合的稳健增值。本基金的投资策略还包括：期限结构配置策 略、个券选择策略、可转换债券及可交换债券投资策略、中小企业私募债投 第 2 页 共 16 页 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 资策略、资产支持证券投资策略、国债期货投资策略。 业绩比较 中债综合指数收益率 基准 本基金为债券型基金，属于证券投资基金中较低预期风险、较低预期收益的 风险收益 品种，其预期风险及预期收益水平高于货币市场基金，低于混合型基金及股 特征 票型基金。 基金管理 汇添富基金管理股份有限公司 人 基金托管 中国工商银行股份有限公司 人 下属分级 基金的基 汇添富鑫利定开债 A 汇添富鑫利定开债 C 金简称 下属分级 基金的交 003532 003533 易代码 报告期末 下属分级 基金的份 1,016,802,396.35 31,869.36 额总额 (份) §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期(2021 年 10 月 01 日 - 2021 年 12 月 31 日) 汇添富鑫利定开债 A 汇添富鑫利定开债 C 1.本期已实现收益 7,223,580.66 203.13 2.本期利润 8,472,606.14 244.51 3.加权平均基金份 0.0083 0.0077 额本期利润 4.期末基金资产净 1,047,189,095.91 34,644.07 值 5.期末基金份额净 1.0299 1.0871 值 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收 益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平 要低于所列数字。 第 3 页 共 16 页 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 汇添富鑫利定开债 A 业绩比较 份额净值 业绩比较 份额净值 基准收益 阶段 增长率标 基准收益 ①－③ ②－④ 增长率① 率标准差 准差② 率③ ④ 过去三 0.81% 0.01% 0.60% 0.05% 0.21% -0.04% 个月 过去六 1.81% 0.02% 1.44% 0.05% 0.37% -0.03% 个月 过去一 3.40% 0.02% 2.10% 0.05% 1.30% -0.03% 年 自基金 合同生 9.71% 0.04% 2.85% 0.07% 6.86% -0.03% 效日起 至今 汇添富鑫利定开债 C 业绩比较 份额净值 业绩比较 份额净值 基准收益 阶段 增长率标 基准收益 ①－③ ②－④ 增长率① 率标准差 准差② 率③ ④ 过去三 0.71% 0.01% 0.60% 0.05% 0.11% -0.04% 个月 过去六 1.61% 0.02% 1.44% 0.05% 0.17% -0.03% 个月 过去一 2.98% 0.02% 2.10% 0.05% 0.88% -0.03% 年 自基金 合同生 8.42% 0.04% 2.85% 0.07% 5.57% -0.03% 效日起 至今 3.2.2 自基金转型以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收益率变动的比较 第 4 页 共 16 页 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 注：1、本基金由原汇添富鑫利债券型证券投资基金于 2019 年 01 月 16 日转型而来。 2、本基金建仓期为《基金合同》生效之日起 6 个月，建仓期结束时各项资产配置比例符合 合同约定。 第 5 页 共 16 页 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 姓名 职务 说明 任职日期 离任日期 （年） 国籍：中国。学 历：英国伦敦政 治经济学院金融 经济学硕士。从 业资格：证券投 资基金从业资 格，CFA，FRM。 从业经历：曾任 国泰基金管理有 限公司行业研究 员、综合研究小 组负责人、基金 经理助理、基金 经理，固定收益 部负责人；金元 比联基金管理有 限公司基金经 理。2011 年 1 本基金的 2021 年 08 月加入汇添富资 何旻 23 基金经理 月 17 日 产管理（香港） 有限公司，2012 年 2 月 17 日至 今任汇添富人民 币债券基金的基 金经理。2012 年 8 月加入汇添 富基金管理股份 有限公司。2013 年 11 月 22 日至 今任汇添富安心 中国债券型证券 投资基金的基金 经理。2014 年 1 月 21 日至 2019 年 8 月 28 日任 汇添富 6 月红添 利定期开放债券 型证券投资基金 第 6 页 共 16 页 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 的基金经理。 2016 年 3 月 11 日至 2019 年 8 月 28 日任汇添 富盈鑫灵活配置 混合型证券投资 基金的基金经 理。2017 年 4 月 20 日至今任 汇添富精选美元 债债券型证券投 资基金的基金经 理。2017 年 7 月 24 日至 2019 年 8 月 28 日任 汇添富添福吉祥 混合型证券投资 基金的基金经 理。2017 年 9 月 6 日至 2019 年 8 月 28 日任 汇添富盈润混合 型证券投资基金 的基金经理。 2017 年 9 月 29 日至 2019 年 8 月 28 日任汇添 富弘安混合型证 券投资基金的基 金经理。2018 年 7 月 5 日至 2021 年 8 月 3 日任汇添富 3 年 封闭运作战略配 售灵活配置混合 型证券投资基金 （LOF）的基金 经理。2019 年 4 月 15 日至今任 汇添富中债 1-3 年国开行债券指 数证券投资基金 的基金经理。 2019 年 6 月 19 日至 2020 年 7 月 8 日任汇添富 第 7 页 共 16 页 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 中债 1-3 年农发 行债券指数证券 投资基金的基金 经理。2020 年 1 月 14 日至今任 汇添富中债 7- 10 年国开行债 券指数证券投资 基金的基金经 理。2021 年 8 月 3 日至今任汇 添富核心精选灵 活配置混合型证 券投资基金 （LOF）的基金 经理。2021 年 8 月 17 日至今任 汇添富鑫利定期 开放债券型发起 式证券投资基金 的基金经理。 2021 年 10 月 11 日至今任汇添富 鑫成定期开放债 券型发起式证券 投资基金的基金 经理。2021 年 10 月 15 日至今 任汇添富彭博中 国政策性银行债 券 1-3 年指数证 券投资基金的基 金经理。 注:1、基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，其“离任日期”为根据公 司决议确定的解聘日期； 2、非首任基金经理，其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期 和解聘日期； 3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 注：截至本报告期末，本基金的基金经理不存在兼任私募资产管理计划投资经理的情况。 第 8 页 共 16 页 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 4.2 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 本基金管理人在本报告期内遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法 规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金无重大违法、违规行为， 本基金投资运作符合有关法规及基金合同的约定。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人通过建立事前、事中和事后全程嵌入式的管控模式，确保公平交易制度的 执行和实现。具体情况如下： 一、本基金管理人建立了内部公平交易管理规范和流程，以确保公平交易管控覆盖公司 所有业务类型、投资策略、投资品种及投资管理的各个环节。 二、本着“时间优先、价格优先”的原则，对同一证券有相同交易需求的投资组合采用 交易系统中的公平交易模块，实现事中交易执行层面的公平管控。 三、对不同投资组合进行同向交易价差分析，具体方法为：在不同时间窗口（日内、3 日内、5 日内）下，对不同组合同一证券同向交易的平均价差率进行 T 检验。对于未通过 T 检验的交易，再根据同向交易占优比、交易价格、交易频率、交易数量和交易时间等进行具 体分析，进一步判断是否存在重大利益输送的可能性。 四、对于反向交易，根据交易顺序、交易时间窗口跨度、交易价格、交易数量占市场成 交量比值、组合规模、市场收益率变化等综合判断交易是否涉及利益输送。 综上，本基金管理人通过事前的制度规范、事中的监控和事后的分析评估，严格执行了 公平交易制度，公平对待了旗下各投资组合。本报告期内，未出现违反公平交易制度的情况。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内，本基金未出现异常交易的情况。 本报告期内，本基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成 交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况有 11 次，投资组合因投资策略与其 他组合发生反向交易。基金管理人事前严格根据内部规定进行管控，事后对交易时点、交易 数量、交易价差等多方面进行综合分析，未发现导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。 4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析 2021 年第四季度，国内宏观经济平稳发展。消费品价格指数同比涨幅有所上升，核心 CPI 指数依然保持稳定，没有通胀迹象。工业品价格指数 PPI 回落。中国制造业采购经理指 第 9 页 共 16 页 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 数 PMI 逐月回升，其中生产和新订单分项指数皆有转暖迹象。投资方面，由于同比基数的原 因，总体的固定资产投资累计同比增速继续逐月回落。从房地产的细项数据上看， 70 个大 中城市商品房价格指数显示房价有所回落，房屋新开工面积、房地产开发投资完成额、商品 房销售面积和销售额同比增速都有不同幅度的下降，显示政府对房地产行业的调控依然收 紧。货币政策方面，第四季度，央行维持公开市场操作利率不变，调降一年期 LPR 利率，通 过公开市场操作向市场净投放 1900 亿元货币。货币供应量同比增速稳定，M1 同比增速在 11 月份回落至 3.0%，M2 同比增速回落至 8.5%。美元对人民币汇率在第四季度贬值 1.39%。 第四季度，债券市场基本在流动性宽松的环境中运行，中债综合指数震荡上行。市场收 益率总体趋势向下，中间略有小幅波动。中债新综合财富指数在第四季度上涨 1.22%。 本基金在报告期内，坚持以配置高等级信用债和利率债为主，择机进行波段操作。 4.5 报告期内基金的业绩表现 本基金本报告期 A 类基金份额净值增长率为 0.81%;C 类基金份额净值增长率为 0.71%。 同期业绩比较基准收益率为 0.60%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 本基金为发起式基金，且截至本报告期末，本基金基金合同生效未满 3 年，暂不适用 《公开募集证券投资基金运作管理办法》第四十一条第一款的规定。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 - - 其中：股票 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 1,108,791,000.00 98.30 其中：债券 1,108,791,000.00 98.30 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 第 10 页 共 16 页 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 其中：买断式回购的买入返 - - 售金融资产 7 银行存款和结算备付金合计 2,456,247.18 0.22 8 其他资产 16,682,960.19 1.48 9 合计 1,127,930,207.37 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 注:本基金报告期末未投资境内股票。 5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注:本基金本报告期末未持有港股通投资股票。 5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细 5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明 细 注：本基金本报告期末未持有股票。 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 100,540,000.00 9.60 其中：政策性金融债 100,540,000.00 9.60 4 企业债券 20,070,000.00 1.92 5 企业短期融资券 210,198,000.00 20.07 6 中期票据 777,983,000.00 74.29 7 可转债（可交换债） - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 1,108,791,000. 10 合计 105.88 00 第 11 页 共 16 页 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 占基金资 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 产净值比 例（％） 19 北京国资 1 101900453 1,000,000 100,810,000.00 9.63 MTN002 19 中石油 2 101900054 700,000 70,476,000.00 6.73 MTN002 21 南京地铁 3 132100040 GN001(碳中 500,000 50,900,000.00 4.86 和债) 20 汇金 4 102002066 500,000 50,690,000.00 4.84 MTN010A 21 农发清发 5 092118002 500,000 50,365,000.00 4.81 02 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券 投资明细 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明 细 注:本基金本报告期末未持有贵金属投资。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注:本基金本报告期末未持有权证投资。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 注:本基金本报告期未投资股指期货。 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 注:本基金本报告期未投资国债期货。 第 12 页 共 16 页 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体中，中国农业发展银行出现在报告编制日前一年内 受到监管部门公开谴责、处罚的情况。本基金对上述主体发行的相关证券的投资决策程序符 合相关法律法规及基金合同的要求。 5.11.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 944.04 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 16,682,016.15 5 应收申购款 - 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 16,682,960.19 5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注：本基金本报告期末未持有股票。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 项目 汇添富鑫利定开债 A 汇添富鑫利定开债 C 本报告期期初基金份 1,016,802,886.84 31,679.38 额总额 本报告期基金总申购 4.32 189.98 份额 第 13 页 共 16 页 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 减：本报告期基金总 494.81 - 赎回份额 本报告期基金拆分变 - - 动份额 本报告期期末基金份 1,016,802,396.35 31,869.36 额总额 注：总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 单位：份 汇添富鑫利定开债 A 汇添富鑫利定开债 C 报告期初持有的基金份 9,259,259.26 - 额 报告期期间买入/申购总 - - 份额 报告期期间卖出/赎回总 - - 份额 报告期期末管理人持有 9,259,259.26 - 的本基金份额 报告期期末持有的本基 金份额占基金总份额比例 0.91 - （%） 注：基金管理人投资本基金相关的费用符合基金招募说明书和相关公告的规定。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 注: 本基金的基金管理人本报告期未运用固有资金投资本基金。 §8 报告期末发起式基金发起资金持有份额情况 持有份额总数 持有份额占 发起份额总 发起份额占 发起份额承 项目 基金总份额 数 基金总份额 诺持有期限 比例（%） 比例（%） 基金管理人固有 9,259,259.26 0.91 9,259,259.2 0.91 3年 资金 6 基金管理人高级 99.94 0.00 - - 管理人员 第 14 页 共 16 页 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 基金经理等人员 - - - - 基金管理人股东 - - - - 其他 32,651.32 0.00 - - 9,292,010.52 0.91 9,259,259.2 0.91 合计 6 §9 影响投资者决策的其他重要信息 9.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或者超过 20%的情况 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 持有 基金 投 份额 资 比例 申 赎 份额占 者 序 达到 购 回 期初份额 持有份额 比 类 号 或者 份 份 （%） 别 超过 额 额 20%的 时间 区间 2021 年 10 月1 机 日至 1 1,007,514,774.56 - - 1,007,514,774.56 99.08 构 2021 年 12 月 31 日 产品特有风险 1、持有人大会投票权集中的风险 当基金份额集中度较高时，少数基金份额持有人所持有的基金份额占比较高，其在召开 持有人大会并对审议事项进行投票表决时可能拥有较大话语权。 2、巨额赎回的风险 持有基金份额比例较高的投资者大量赎回时，更容易触发巨额赎回条款，基金份额持有 人将可能无法及时赎回所持有的全部基金份额。 3、基金规模较小导致的风险 持有基金份额比例较高的投资者集中赎回后，可能导致基金规模较小，基金持续稳定运 作可能面临一定困难。本基金管理人将继续勤勉尽责，执行相关投资策略，力争实现投 资目标。 4、基金净值大幅波动的风险 持有基金份额比例较高的投资者大额赎回时，基金管理人进行基金财产变现可能会对基 第 15 页 共 16 页 汇添富鑫利定开债 2021 年第 4 季度报告 金资产净值造成较大波动。 5、提前终止基金合同的风险 基金合同生效满三年之日（指自然日），若基金规模低于 2 亿元人民币的，本基金合同 自动终止，且不得通过召开基金份额持有人大会延续基金合同期限。《基金合同》生效 三年后继续存续的，持有基金份额比例较高的投资者集中赎回后，可能导致在其赎回后 本基金资产规模长期低于 5000 万元，进而可能导致本基金终止、转换运作方式或与其 他基金合并。 9.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §10 备查文件目录 10.1 备查文件目录 1、中国证监会批准汇添富鑫利债券型证券投资基金募集的文件； 2、《汇添富鑫利定期开放债券型发起式证券投资基金基金合同》； 3、《汇添富鑫利定期开放债券型发起式证券投资基金托管协议》； 4、基金管理人业务资格批件、营业执照； 5、报告期内汇添富鑫利定期开放债券型发起式证券投资基金在规定报刊上披露的各项 公告； 6、中国证监会要求的其他文件。 10.2 存放地点 上海市黄浦区外马路 728 号 汇添富基金管理股份有限公司 10.3 查阅方式 投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅，或登录基金管理人网站 www.99fund.com 查阅，还可拨打基金管理人客户服务中心电话：400-888-9918 查询相关信息。 汇添富基金管理股份有限公司 2022 年 01 月 24 日 第 16 页 共 16 页